贵金属方面,由于美国经济回暖之势确立,美元将结束货币宽松的政策,4月以来黄金、白银大跌,上半年跌幅也达30%左右。相关公司业绩不佳。
不过,原材料大幅降价利好下游产业链。
下半年行业的热点仍旧在稀土、锗、钨、碳酸锂等稀有金属板块。
6月以来,氧化镨钕、氧化镝报价较一个月前的涨幅分别为18%和28%。不过,当前钕铁硼行业订单数量不足,低端产品的产能利用率仅有30%左右;稀土发光材料、稀土催化剂、稀土抛光粉等行业同样面临产能严重过剩、需求增速下降的问题,大部分稀土深加工生产商看淡下半年需求,原材料补库存的力度微弱。
钨价已经大幅反弹,但成交量十分清淡,涨价仍需等待需求复苏。
下半年大宗商品价格将维持弱势,不看好基本金属、黄金以及多数小金属,看好与节能环保相关的循环再生、锂电池产业链及其他受益于下游结构性增长的品种